Nel primo Dopoguerra Civile spagnolo, a Madrid, nel periodo più duro della dittatura franchista, un gruppo di giocatori di second'ordine tenta di uscire dalle proprie disgraziate vite approfittando dei capricci artistici del figlio di un uomo ricco. chi sostiene il regime. Tentano di mettere in scena una 'zarzuela' prebellica (una sorta di operetta spagnola), 'La Corte Del Faraón', che ironicamente, trent'anni dopo, è troppo oscena per la censura del regime. Alla fine riescono a eseguire la 'zarzuela' ma finiscono in questura dove confermano che la giustizia dipende da che parte stai