Peter Fonda interpreta "Heavenly Blues", il leader della sezione Hell's Angels di Venice, California, mentre Bruce Dern interpreta "Loser", il suo migliore amico. Quando entrambi falliscono nel tentativo di recuperare la bicicletta rubata di Loser, Loser finisce in ospedale. Quando gli angeli lo tirano fuori, muore e lo seppelliscono. Nancy Sinatra interpreta Mike, la "vecchia signora" del Blues e Diane Ladd interpreta la moglie di Loser (la moglie di Dern nella vita reale all'epoca). La trama è fondamentalmente una preparazione all'ultima mezz'ora del film in cui il funerale di Loser diventa un'altra festa sfrenata.